Quỹ ngoại quy mô 23.000 tỷ đồng báo lỗ trong tháng 3, mạnh tay hạ tỷ trọng ở STB, MBB...

Trong báo cáo tháng 3 vừa công bố, PYN Elite Fund cho biết quỹ ghi nhận hiệu suất âm 9,6% trong tháng, khả quan hơn so với mức giảm 11% của VN-Index. Lũy kế từ đầu năm, hiệu suất quỹ ở mức âm 3,55%.

Diễn biến trên phản ánh bối cảnh thị trường chứng khoán Việt Nam trải qua nhịp điều chỉnh mạnh trong tháng 3, chủ yếu do các yếu tố bên ngoài như căng thẳng địa chính trị và lo ngại về nguồn cung năng lượng.

Trước mùa ĐHĐCĐ, phần lớn doanh nghiệp đã công bố kế hoạch kinh doanh năm 2026. Theo đó, nhóm ngân hàng trong danh mục của quỹ dự kiến tăng trưởng lợi nhuận trung bình 22%, trong khi HPG đặt mục tiêu 42% và FPT khoảng 15% so với cùng kỳ.

PYN Elite Fund hiện là một trong những quỹ ngoại lớn nhất trên thị trường chứng khoán Việt Nam, với quy mô tài sản quản lý hơn 894 triệu EUR (tương đương khoảng 23.500 tỷ đồng).

Tính đến cuối tháng 3/2026, giá trị tài sản ròng (NAV) của quỹ giảm từ khoảng 612 triệu EUR vào cuối tháng 2 xuống còn 554 triệu EUR.

Danh mục đầu tư của quỹ có sự biến động đáng kể. Top 10 khoản đầu tư lớn nhất bao gồm: STB (14,5%), HPG (12,2%), MWG (9,8%), FPT (7,7%), HVN (5,5%), VIB (5,1%), TCBS (4,8%), OCB (4,4%), HDG (4,3%) và ACV (4%).

So với cuối tháng 2, danh mục ghi nhận sự phân hóa rõ nét. STB vẫn là khoản đầu tư lớn nhất nhưng tỷ trọng giảm từ 16,1% xuống 14,5%, VIB giảm từ 5,5% xuống 5,1%, trong khi TCBS điều chỉnh từ 5,5% về 4,8%. Ngược lại, MWG tăng nhẹ từ 9,6% lên 9,8%. Đáng chú ý, FPT tăng tỷ trọng từ 6,6% lên 7,7% (tăng 1,1 điểm %), đồng thời cải thiện thứ hạng trong danh mục.

Đáng chú ý, quỹ đã bán mạnh cổ phiếu MBB, qua đó loại mã này khỏi Top 10. HDG là cái tên mới xuất hiện trong danh sách với tỷ trọng 4,3%, thay thế vị trí của MBB.